RUEE SUR LES EMPRUNTS D'ETAT A COURT TERME

[...] En causant une détente des taux courts sur le marché, cette vague d'assouplissement monétaire provoque ce que les experts appellent une « pentification » sensible de la courbe des taux : l'écart de rendement entre les obligations à 2 ans et celles à 10 ans se creuse. [...]

Commentaires :

Les banques qui avaient accordé aux collectivités des prêts structurés indexés sur ces écarts de taux avaient bien anticipé ce mouvement. A leur avantage. Et sans boule de cristal...

Enormes déconvenues en perspective pour la charge de la dette et les finances locales dès la fin de l'année 2008 !!!